怀化焕毕租售有限公司

日本地震對全球各大工業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈影響分析

[2011/3/17]

　　根據(jù)集邦科技(TrendForce)旗下多個研究部門和資訊方面供應(yīng)鏈的資訊統(tǒng)整，3月11日發(fā)生的日本東北地方太平洋沖地震不但對資訊相關(guān)產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈造成影響，對日本經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇也產(chǎn)生巨大沖擊，將會降低亞洲其他經(jīng)濟(jì)體近期的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

　　半導(dǎo)體專門研究部門DRAMeXchange調(diào)查指出，由于地震勐烈，日本東北區(qū)的主要核能發(fā)電廠呈現(xiàn)停機(jī)狀態(tài)，福島一號核電廠附近住民不但疏散避難，一號機(jī)與三號機(jī)分別都已經(jīng)注入硼酸，宣告正式廢爐。日本東北地區(qū)的供電呈現(xiàn)大停電狀態(tài)，3月14日開始的一週也將沖擊東北工業(yè)區(qū)的營運(yùn)，甚至可能連續(xù)2週都會有限電、停電的現(xiàn)象，關(guān)東地區(qū)、東北地區(qū)的工業(yè)區(qū)面臨缺電或停電的危機(jī)，已經(jīng)有輪流限電的方桉出來。其中，以硅晶圓廠信越半導(dǎo)體(信越化學(xué)旗下)、SUMCO兩家被影響最大，除了部份產(chǎn)線受損外，因?yàn)橥ｋ姷囊蛩兀仓荒軙簳r停工，加上日本關(guān)東以東地區(qū)的交通也受到影響，對于日本半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)來說，硅晶圓的供應(yīng)將出現(xiàn)吃緊現(xiàn)象，這使得除了日本以外的全球半導(dǎo)體業(yè)，會出現(xiàn)搶料的效應(yīng)。

　　集邦科技指出，信越半導(dǎo)體供應(yīng)的硅晶圓以12吋12吋硅晶圓為主，95%都供應(yīng)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)。包括爾必達(dá)(Elpida)、東芝(Toshiba)都有向其拿貨，目前這些日本半導(dǎo)體廠都還在評估影響程度中。在現(xiàn)貨市場，韓國三星、Hynix也開始停止報價。臺廠方面，力晶半導(dǎo)體已經(jīng)暫停DRAM現(xiàn)貨報價，將等待評估狀況做調(diào)整。南科方面也進(jìn)行了評估狀況，會視情況做調(diào)整，F(xiàn)貨的價格，在中國區(qū)，週末期間因?yàn)轭A(yù)期供貨將受到影響，價格已經(jīng)開始上漲。在星期一3月14日上班之后，整體現(xiàn)貨市場可望會有明顯反應(yīng)。在進(jìn)入旺季前，意外的日本震災(zāi)，造成的DRAM生產(chǎn)波動，可能造成PC、系統(tǒng)廠等，對于旺季的DRAM備貨更加積極。而讓合約市場也開始加溫。

　　電池產(chǎn)線都集中在日本關(guān)西地區(qū)，故受到此次地震的影響較少。據(jù)中美晶方面表示，客戶產(chǎn)線正常。至于多晶硅方面，包括Tokuyama和M.Setek，但它們在全球產(chǎn)量的此例不大，目前影響的狀況仍在評估。其中，M.Setek廠區(qū)因?yàn)榭拷卣鹬饕獮?zāi)區(qū)，在日本仙臺、相馬附近，包括M.Setek本身，以及臺廠友達(dá)轉(zhuǎn)投資的公司員工都已經(jīng)撤離，受到停電效應(yīng)影響，也是暫時停工。

　　EnergyTrend認(rèn)為，太陽能電池和模組影響極微，日本市場需求有可能增加，硅晶圓12吋供應(yīng)受到影響，是否會影響到8時和6吋還要進(jìn)一步觀察。儘管多晶硅上述二家廠商所佔(zhàn)比例不高，但多晶硅價格持續(xù)上漲局面，有可能因心裡因素而加速。

　　Sony也疏散了日本東北地區(qū)幾間工廠的人員，由于還有停電的因素，Blu-ray光碟片、磁頭和電池方面的生產(chǎn)將受到影響。EnergyTrend預(yù)期日本電池供應(yīng)暫時沒有太嚴(yán)重的問題，但在國際市場上，可能會讓韓國電池廠、臺系電池廠有出現(xiàn)訂單增加的情況。以電池整體來看，EnergyTrend認(rèn)為電池保護(hù)IC方面，因?yàn)镾eiko關(guān)廠將是影響層面最大的領(lǐng)域。Mitsubishi的電池塑料因市佔(zhàn)有限，仍有機(jī)會透過其他主要供應(yīng)商紓解。而電池芯仍有供給過剩情形，Sony的關(guān)廠檢修影響，仍需視其回復(fù)進(jìn)度而定。

　　對于電池產(chǎn)業(yè)來說，無論上游至終端，都有所影響，從最上游原料來看，包括了三菱化學(xué)以及Seiko都在名單當(dāng)中，三菱化學(xué)所生產(chǎn)的電池正極粉體，主要仍以NB為大宗，使用終端以日本NB產(chǎn)品為主;Seiko生產(chǎn)電池保護(hù)IC，幾家NB品牌廠都有所採用，尤其在蘋果新款平板電腦的應(yīng)用更是獨(dú)佔(zhàn)，后續(xù)補(bǔ)料狀況將值得觀察;Sony在日本電池芯廠也受到波及，目前供應(yīng)以NB以及電動工具兩大領(lǐng)域?yàn)橹。以NB產(chǎn)業(yè)沖擊來看，粗略估計有可能停工達(dá)兩周，產(chǎn)能數(shù)量約8M的沖擊，然而若以自身電池組裝仍須運(yùn)到大陸來看，備貨庫存仍將有機(jī)會紓解，換句話說，Sony若能在兩周恢復(fù)產(chǎn)能，并且順利出貨，則沖擊程度將可望降至最低。

　　就集邦科技的觀察，對于臺灣產(chǎn)業(yè)而言，電池芯與電池組裝仍舊難以看到轉(zhuǎn)單效應(yīng)，但是保護(hù)元件的供需勢必將因此而影響，但主要供應(yīng)端不在臺灣，僅能觀察電池組裝廠的備貨庫存水位，包括了新普、順達(dá)以及加百裕，握有越高越有機(jī)會在2011年Q2的電池議價合約取得優(yōu)勢。而以整體日本電池產(chǎn)業(yè)鏈來說，所必須注意的是海水倒灌所產(chǎn)生的民生工業(yè)修復(fù)，以及交通運(yùn)輸秩序的恢復(fù)，仍是整體產(chǎn)業(yè)的回復(fù)之本。

　　至于日本面板供應(yīng)的狀況，集邦旗下專業(yè)面板產(chǎn)業(yè)研究部門Witsview指出，主要的面板廠都在日本關(guān)西地區(qū)，面板廠本身受到的影響較小。日本面板相關(guān)供應(yīng)鏈，包含面板廠、玻璃基板、彩色濾光片以及偏光板主要新世代的產(chǎn)能都配置在西日本，包括坂神區(qū)、九州、廣島、四國等區(qū)域，因距離震央較遠(yuǎn)，目前沒有災(zāi)情。Sharp方面位于關(guān)西的TFT-LCD產(chǎn)線正常。

　　在關(guān)東部分，影響到的包括PLD(原IPS)千葉6代線，停線應(yīng)該在所難免。該廠主要供應(yīng)PanasonicLCD電視面板，外售部分有限，屬于較封閉類型的供應(yīng)鏈。這個IPS-a(供給Panasonic的TFT-LCD生產(chǎn)線)是位于茂原的6代線，人員無恙，手機(jī)可通訊，僅部分廠房有受到影響，對于產(chǎn)線后續(xù)仍待觀察。

　　另外玻璃基板廠旭硝子在神奈川縣橫濱有一顆較舊世代的熔爐，內(nèi)部人員回覆要等到3月14日才會有進(jìn)一步的評估報告。原本業(yè)界較擔(dān)心的是靜岡掛川，這裡是康寧日本最主要的生產(chǎn)基地，佔(zhàn)其比重高達(dá)70%，不過3月11日康寧已經(jīng)正式發(fā)佈消息，并沒有任何人員或機(jī)件的損壞，依照過去經(jīng)驗(yàn)判斷，可能最多花半天到一天的時間檢查，即可恢復(fù)生產(chǎn)。彩色濾光片Toppan與DNP在新潟縣與琦玉縣有3.5～4代的產(chǎn)能，目前狀況不明，但即使有影響，因?yàn)閷儆谂f世代，對產(chǎn)業(yè)供需影響不大。

　　Witsview認(rèn)為，TFT-LCD整體來說，地震雖然嚴(yán)重，但沒有直接沖擊到TFT產(chǎn)業(yè)的核心聚落，因此對接下來面板市場發(fā)展的沖擊有限。

　　LEDinside指出，日本地震對于LED產(chǎn)業(yè)影響并沒有很大，由于LED製程以化學(xué)反應(yīng)為主，不像半導(dǎo)廠商必須經(jīng)過多道製程，且防震要求高，F(xiàn)有的日本兩大龍頭LED廠商N(yùn)ichia(德島)，ToyodaGosei(名古屋)，都遠(yuǎn)離日本東北災(zāi)區(qū)，LEDinside詢問過兩家業(yè)者并沒有太大影響與波及。昭和電工SDK的日本LED產(chǎn)線位于千葉縣，仍需要確認(rèn)是否受到限電、停電影響。

　　集邦科技(TrendForce)表示，日本經(jīng)濟(jì)受到這次地震重創(chuàng)，重建的需求很大，對照之前坂神大地震的鉅額支出，日本公共和民間部門就支出了達(dá)13兆日圓，這次日本東北大地震的重建費(fèi)用也很可觀，包括鋼鐵、水泥與玻璃方面的產(chǎn)業(yè)需求都會是重點(diǎn)，汽車產(chǎn)業(yè)亦然。而IT產(chǎn)業(yè)方面的需求，和供應(yīng)鏈?zhǔn)艿降臎_擊，對整體市場來說是相對較負(fù)面的。以剛上市的iPad2為例，近期在日本地區(qū)的消費(fèi)量可能就會減少，不如之前的預(yù)期。